Geldmarktfonds bieten Anlegern eine Möglichkeit, ihr Geld kurzfristig und vergleichsweise sicher zu investieren. Die Sicherheit wird allerdings nicht durch die gesetzliche Einlagensicherung gewährleistet, sondern durch die geprüfte Qualität der zugrunde liegenden Papiere.
Geldmarktfonds: Rendite und Risiken
Eine Alternative zum Tagesgeld
Vorteile von Geldmarktfonds
- Einfache An- und Verkäufe über Handelsplätze
- Zinserträge oft höher als die von Tagesgeldkonten
- Investitionen in verschiedene Geldmarktinstrumente mit geringeren Risiken im Vergleich zu Aktienfonds
- Gute Bonitätsprüfung der zugrunde liegenden Geldmarktpapiere
- Liquidität und Sicherheit für alle Anleger im Fokus, streng EU-reguliert
Was sind Geldmarktfonds?
Der Geldmarkt ist ein Teil des Kapitalmarkts, in dem sich Banken und Unternehmen gegen Zinsen mit einer Restlaufzeit von ca. einem Jahr Geld beschaffen oder überschüssiges Geld anlegen. Das heißt, dieser Markt ist normalerweise institutionellen Anlegern vorbehalten. Geldmarktfonds investieren nun z. B. über Einlage-Zertifikate, Schuldverschreibungen oder Termingelder in diesen Geldmarkt. Dadurch bekommen auch Privatanleger Zugang, die über einen Fonds Schuldscheine kaufen und dafür Zinsen erhalten. Die Zinshöhe ist vom aktuellen Leitzins abhängig. Bei dieser Art der Investmentfonds kann das Kapital jederzeit wieder verkauft werden.
Für wen sind Geldmarktfonds geeignet?
Im Unterschied zu klassischen Investmentfonds setzen Geldmarktfonds auf Sicherheit und kurzfristige Verfügbarkeit des Kapitals. Geldmarktfonds gelten als konservative Wertpapiere. Sie werden häufig von Anlegern bevorzugt, die ihr Kapital parken möchten, ohne es langfristig zu binden und ohne hohe Renditeziele zu verfolgen. Durch die Zinswende der Zentralbank sind Geldmarktfonds attraktiver geworden. Sie bieten eine gute Alternative zum Tagesgeld, da die Suche nach den besten Zinsen entfällt.
Was zeichnet Geldmarktfonds aus?
Die Rendite von Geldmarktfonds wird durch Zinseinnahmen aus den zugrunde liegenden Geldmarktinstrumenten erzielt. Dazu zählen Zinsen auf Termingelder oder die Rendite von kurzfristigen Schuldverschreibungen. Geldmarktfonds gelten als risikoarm, aber nicht risikofrei. Kursschwankungen können durch Zinsänderungen oder Bonitätsrisiken der Emittenten entstehen. Die Kosten eines Geldmarktfonds sind in der Regel moderat, ungefähr um ein Prozent des Fondsvolumens. Geldmarktfonds sind an den meisten Börsen, über Online-Plattformen oder Ihr Online-Banking handelbar. Für den Kauf benötigen Sie ein Wertpapierdepot. Der Einstieg ist unkompliziert. Viele Fonds fordern keine Mindestanlagebeträge, was sie auch für Kleinanleger attraktiv macht.
Wie wähle ich einen passenden Geldmarktfonds aus?
Um einen geeigneten Geldmarktfonds zu finden, sollten Sie verschiedene Kriterien berücksichtigen:
- Kosten: Beachten Sie die Verwaltungsgebühren und Ausgabeaufschläge sowie mögliche Transaktionskosten.
- Historische Rendite: Vergleichen Sie, wie sich der Fonds in der Vergangenheit entwickelt hat. Auch wenn dies keine Garantie für zukünftige Ergebnisse bietet, bekommen Sie einen ersten Eindruck.
- Währung: Einige Geldmarktfonds investieren in Dollar oder andere Währungen. Das erhöht das Risiko, weil die Rendite vom Wechselkurs abhängt.
- Risiko: Informieren Sie sich über die Bonität der Emittenten der zugrunde liegenden Papiere.
Unterschiede zwischen Tagesgeldkonten und Geldmarktfonds
| Tagesgeldkonto | Geldmarktfonds | |
|---|---|---|
| Verfügbarkeit | täglich verfügbar | börsentäglich handelbar |
| Rendite | variabler Zinssatz, der von der Bank jederzeit geändert werden kann | Rendite abhängig von den Erträgen, potenziell höher als Tagesgeld |
| Sicherheit | gesetzliche Einlagensicherung bis 100.000 Euro | keine gesetzliche Einlagensicherung |
| Kosten | keine | Verwaltungsgebühren |
| Risiko | Kapitalverlust nahezu ausgeschlossen | geringes Risiko |
Wie sind Geldmarktfonds reguliert?
Die Regulierung von Geldmarktfonds unterliegt strengen EU-Vorgaben, die durch die Geldmarktfonds-Verordnung (Money Market Fonds Regulation, MMFR) festgelegt sind. Ziel dieser Regulierung ist es, die Stabilität und Sicherheit dieser Fonds zu gewährleisten. Dazu gehören Vorgaben zur Bonitätsprüfung, Liquiditätsreserven und zur Transparenz der Fondsstruktur. Diese Regulierung sorgt dafür, dass Geldmarktfonds eine solide Option für sicherheitsorientierte Anleger bleiben.
Alternative Geldanlagen
Tages- und Festgeld sind gute Alternativen zum Geldmarktinvestment. Bei anderen Investmentfonds, ETFs und Anleihen profitieren Sie von einer breiteren Diversifikation, müssen aber mit höheren Risiken rechnen. Immobilien eignen sich zur langfristigen Anlage und Wertsteigerung, jedoch mit höherem Kapitaleinsatz. Denken Sie auch daran, einen Notgroschen von mindestens drei Monatsgehältern aufzubauen, bevor Sie am Geldmarkt investieren. Lassen Sie sich bei Ihrer Volksbank Raiffeisenbank vor Ort beraten. Ein Mitarbeiter steht Ihnen bei Fragen zur Verfügung.
Fragen und Antworten zu Geldmarktfonds
Sind Geldmarktfonds sicher?
Ja, Geldmarktfonds gelten als vergleichsweise sicher, da sie hauptsächlich in kurzfristige, risikoarme Anlagen wie Staatsanleihen oder Bankeinlagen investieren. Dennoch besteht – wie bei allen Geldanlageprodukten – ein gewisses Restrisiko, etwa durch Zinsänderungen oder Kreditrisiken der Emittenten.
Gibt es eine Wertentwicklung wie bei Investmentfonds?
Ja, es gibt eine Wertentwicklung. Diese ist aber meist geringer als bei klassischen Investmentfonds, da Geldmarktfonds auf Sicherheit und Liquidität statt auf hohe Renditen ausgerichtet sind.
Wie schnell kann ich auf mein Geld zugreifen?
In der Regel börsentäglich, da Geldmarktfonds kurzfristig abgewickelt werden.
Wichtige Hinweise zu Risiken von Anlageprodukten
Die hier angebotenen Informationen enthalten nur allgemeine Hinweise zu einzelnen Arten von Finanzinstrumenten. Sie stellen die Chancen und Risiken der Anlageprodukte nicht abschließend dar und sollen eine ausführliche und umfassende Aufklärung und Beratung nicht ersetzen. Detaillierte Informationen über Anlagestrategien und einzelne Anlageprodukte einschließlich damit verbundener Risiken, Ausführungsplätze sowie Kosten und Nebenkosten stellt Ihnen Ihre Volksbank Raiffeisenbank vor Umsetzung einer Anlageentscheidung im Rahmen der Beratung zur Verfügung.
